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Indexa Capital vs Finizens: Mis Opiniones, Comparativa y Experiencia

Una difícil elección. Elegir entre Finizens o Indexa Capital no es fácil y por eso he escrito este artículo. Sigue leyendo y encontrarás un análisis y comparativa completa de dos de los principales robo advisors en España así como mi opinión personal sobre Indexa Capital y Finizens.

¿POR QUÉ DOY MI OPINIÓN SOBRE INDEXA CAPITAL Y FINIZENS?

Después de explicar cómo invertir con robo advisors voy a comparar y opinar sobre Finizens e Indexa Capital; dos de los robo advisors más populares en España. Es por este motivo que he considerado oportuno hacer una comparativa exhaustiva de ambas plataformas de inversión, y más concretamente de sus carteras de inversión automatizadas.

📌 Nota: He probado personalmente ambas plataformas, lo que me permite conocer en detalle cómo funciona la inversión con estos gestores automatizados.

Los productos comparados aquí son las Carteras de Fondos de Indexa y el Plan de Inversión de Finizens. En la última versión de esta comparativa analicé el Plan de Ahorro de Finizens, pero creo que su Plan de Inversión es mejor y más comparable con lo que ofrece Indexa, por lo que he decidido actualizar el artículo por completo.

Además, estos dos robo advisors también ofrecen la posibilidad de invertir a través de Planes de Pensiones Indexados, aunque este vehículo de momento queda fuera de la comparativa por sus características particulares.


VENTAJAS y DESVENTAJAS DE INDEXA CAPITAL Y FINIZENS

Antes de profundizar en cada uno de los aspectos analizados, he incluido un resumen de las principales ventajas y desventajas, en mi opinión, de los dos gestores automatizados que comparo, Finizens y Indexa Capital:

Logotipo del robo advisors indexa capital
VENTAJAS 👍🏼
DESVENTAJAS 👎🏼

– Líder en España en número clientes

– Mayor número de carteras (10)

– Optimización fiscal en las retiradas

– Promoción para invertir hasta 10.000€ sin comisiones de gestión el 1r año (solo con enlace de invitación)

– Carteras con menor número de fondos para inversiones de menos de 10.000€

– El alta no es 100% online en las carteras de fondos

logo comparación de Finizens
VENTAJAS 👍🏼
DESVENTAJAS 👎🏼

– Comisiones ligeramente más bajas

– Proceso de alta 100% online

– Máxima diversificación sin importar la cantidad invertida

– Promoción para invertir hasta 12.000€ sin comisiones de gestión el 1r año (solo con enlace de invitación)

– Mínimo de 10.000€ para el Plan de inversión

– Menor número de carteras (5)


COMPARACIÓN FINIZENS vs INDEXA CAPITAL

A continuación te muestro una tabla con todas las características que deberías tener en cuenta a la hora de elegir entre Indexa o Finizens. Más abajo amplio algunos de los apartados más importantes.

⚖ Tabla comparativa de Indexa Capital vs Finizens

 Logotipo del robo advisors indexa capitallogo Finizens, un robo advisor de españa
Tipo de contratoContrato de gestiónContrato de gestión
Inversión mínima1.000 €10.000 €
Tipo de inversiónFondos de inversión indexadosFondos de inversión indexados y bienes raízes
Gastos corrientes de los fondos0,13%0,14%
Comisión de gestión0,45%*0,42%*
Comisión de depositaría0,07 - 0,18%**0,12 - 0,18%**
Comisión total0,76%0,74%
Número de activosEntre 2 y 7 según importe invertido y tipo de cartera8 para todas las carteras
Número de carteras105
RebalanceoEn variaciones de >2,5% (si supera 150€)En variaciones de >20% (trimestral)
Entidad de custodíaInversis BancoInversis Banco
Volumen gestionado>200 Millones €Información no disponible
GarantíasAutorizada y supervisada por la CNMVAutorizada y supervisada por la CNMV
Aportación y retirada de capitalTransferencias y traspasos de fondosTransferencias y traspasos de fondos
App para iPhone / Android
Promoción10.000€ sin comisiones de gestión el primer año12.000€ sin comisiones de gestión el primer año
Más información Ir al test y a la promoción Ir al test y a la promoción

Información actualizada obtenida de las páginas web oficiales.

*Las comisiones de gestión de Indexa Capital y de Finizens son más bajas cuanto mayor sea el capital invertido (ver detalle más abajo).

**Ambos roboadvisors disminuyen la comisión de depositaria para carteras superiores a 1.000.000€.

📝 Tipología de contrato

Tanto el Plan de Inversión de Finizens como las carteras de fondos de Indexa Capital utilizan un contrato de gestión para su servicio de inversión.

Este contrato de gestión sirve para ceder a este robo advisor el poder de manejar tus inversiones, invirtiendo tu dinero y rebalanceando cuando sea conveniente (lo que se conoce como gestión discrecional). Para que te hagas una idea, sería un contrato similar al que tendrías con un gestor privado que manejara tus inversiones.

Por lo tanto, no hay diferencias en este sentido.

Nota: Finizens también ofrece un Plan de Ahorro que utiliza un seguro de vida – ahorro (Unit Linked) para gestionar tu capital. Este tipo de contrato tiene las ventajas de ofrecer una inversión desde solo 50€ pero la desventaja de no permitir el diferimiento fiscal al traspasar el dinero desde Finizens a otra entidad. Por este motivo opino que el Plan de Inversión de Finizens (más comparable al de Indexa) es más interesante que su Plan de Ahorro, sobre todo si dispones del mínimo necesario para empezar a invertir.

➡️ Costes y comisiones

Si has leído artículos anteriores en este blog, sabrás que los costes son una de las características con mayor impacto en la rentabilidad de una inversión.

Aunque en la comparativa Indexa Capital vs Finizens te muestro el detalle de las comisiones de los dos robo advisors, más allá de si te cobran más por una cosa que por la otra, lo importante es que te fijes en el coste total de las carteras.

En este sentido vemos que ambos gestores automatizados cuentan con comisiones bajas, siendo las de Finizens ligeramente inferiores.

📌 Nota: Ten en cuenta que lo que te muestro son costes medios, ya que en función de cada cartera los costes podrían variar ligeramente. Te recomiendo que una vez hayas seleccionado tu perfil en alguno de los dos asesores automatizados, mires los costes específicos de esa cartera en concreto (van a variar poco, aunque nunca está de más revisarlo).

Además, los comisiones de gestión los dos roboadvisors bajarán a medida que tu capital invertido sea mayor. Te dejo el detalle en las siguientes tablas:

Comisión de gestión de Indexa Capital

Capital invertidoComisión de gestión
Menos de 100 mil €0,45%
100 mil – 500 mil €0,40%
500 mil – 1 millón €0,30%
1 millón – 5 millones €0,25%
Más de 5 millones €0,15%

Comisión de gestión de Finizens

Capital invertidoComisión de gestión
Menos de 20 mil €0,42%
20 mil – 100 mil €0,39%
100 mil – 300 mil €0,37%
300 mil – 500 mil €0,35%
500 mil – 1 millón €0,30%
1 millón – 5 millones €0,25%
Más de 5 millones €0,15%

Como vemos, tampoco hay grandes diferencias más allá de que Finizens empieza a bajar sus comisiones de gestión a partir de 20 mil € e Indexa a partir de 100 mil €.

Si tienes la suerte de poder invertir un gran patrimonio podrás bajar sus comisiones considerablemente.

📈 Tipología de Inversión

En la tipología de inversión vemos que tanto Finizens como Indexa Capital invierten en vehículos que replican un índice bursátil, lo que se conoce como gestión pasiva (aquí te explico por qué creo que es la mejor estrategia de inversión).

Para hacerlo, ambos robo asesores invierten en fondos indexados diversificados a nivel global.

Si entramos a analizar en más detalle los activos de gestión indexada, vemos que son muy similares tanto en tipo de producto como en su peso dentro de la cartera. De hecho, la diferencia más relevante es la siguiente:

Sobreponderar REITs o Inmuebles

Finizens tiene entre un 1% (cartera #1) y 9% (cartera #5) invertido en un fondo índice global de REITS. Los REITS o Socimis en España, son empresas propietarias de muchos activos inmobiliarios que obtienen sus ingresos fundamentalmente de alquileres.

En mi opinión, es interesante tener REITS en tu la cartera del mismo modo que lo es tener cualquier otro tipo de empresa. De hecho, al tener una cartera de fondos índices ya estarás invirtiendo en este tipo de empresas. Por lo tanto, tener un fondo específico de empresas de Immuebles significa que se está dando más peso a este sector frente a los otros.

Entiendo que Finizens utiliza los REITS para tener un activo de renta variable no correlacionado con los principales mercados bursátiles que permita disminuir la volatilidad de sus carteras sin tener que acudir a la renta fija y ofrecer cierta protección frente a la inflación.

🙋🏻‍♂️ Mi opinión es que se trata de una estrategia que puede tener sentido, aunque ahora mismo no la considero para mi cartera personal, ya que prefiero que sea el mercado quien determine el peso que debe tener cada sector. En cualquier caso, es una estrategia que deberás valorar por ti mismo.

💼 Número de carteras

Si miramos la diferencia entre el número de carteras que hay en Indexa Capital y Finizens vemos que Indexa tiene 10 tipos de carteras mientras que Finizens tiene 5.

No está de más tener más tipos de carteras, ya que permite ajustar mejor el perfil de riesgo de cada inversor, aunque personalmente el hecho de tener «solo» 5 carteras no me parece una gran desventaja, ya que cubre bien los diferentes perfiles de inversión.

A continuación te detallo las diferentes carteras de Indexa Capital y Finizens, según su tipo de activo y ordenadas de  menor a mayor riesgo:

logo Finizens, un robo advisor de españa
#Renta VariableRenta FijaBienes Raíces
114%84%1%
231%64%4%
349%44%6%
459%33%7%
571%19%9%

Renta Variable: Estados Unidos, Europa, Países Emergentes y Japón

Renta Fija: Bonos Europeos Corporativos, Bonos Europeos de Gobiernos y Bonos mundiales con divisa cubierta

Inmuebles: REITs global




logo de Indexa Capital, un robo-advisor de España
#Renta VariableRenta Fija
114%86%
219%81%
329%71%
440%60%
546%54%
652%48%
761%39%
867%33%
975%25%
1078%21%

Renta Variable: Estados Unidos, Europa, Países Emergentes, Japón y Países del Pacífico*.

Renta Fija: Bonos Europeos Corporativos, Bonos Europeos de Gobiernos, Bonos Europeos ligados a la inflación y Bonos de países emergentes con divisa cubierta*.

 

*Estos activos están solo disponibles para carteras de más de 100.000€


Ten en cuenta que en ambas plataformas se mantiene una parte de la cartera en efectivo (1% aprox.) para atender a reembolsos y facilitar el cobro de comisiones. Además, a causa del redondeo es posible que la suma de los porcentajes no sea exactamente del 100%.

🌍 Número de activos de inversión

El número de activos de las carteras de inversión es algo relevante en la comparativa entre Finizens e Indexa Capital. En ambos casos, vas a tener diferentes tipos en función de la cartera que elijas.

La principal diferencia radica en que con Indexa Capital, en función de la cantidad de capital que inviertas, tendrás una cartera con más o menos activos. Más concretamente:

  • Entre 1.000 y 10.000€: 2 fondos de inversión
  • Entre 10.000 y 100.000€: 6 o 7 fondos de inversión según cartera
  • Más de 100.000€: 6 o 8 fondos de inversión según cartera

Es importante recalcar que, en mi opinión, las carteras con 2 fondos de inversión están muy diversificadas, ya que invierten en fondos de inversión globales, pero es cierto que las otras carteras lo estarán un poco más.

Mientras que en Finizens, independientemente de la cantidad de dinero que inviertas, podrás acceder a carteras con el mismo grado de diversificación (similar a las carteras de 10.000€ de Indexa).

💶 Inversión mínima

A día de hoy, Indexa Capital tiene un mínimo de inversión de 1.000€ mientras que en Finizens son 10.000€.

Esto puede ser una barrera de entrada para muchas personas que quieran empezar a invertir, aunque hay que tener en cuenta que una vez hayas superado el mínimo, podrás hacer aportaciones sucesivas sin importar la cantidad de las mismas.

Así, una vez consigas ahorrar el mínimo para la primera inversión, te será más fácil invertir de forma recurrente (que es algo que te recomiendo encarecidamente).

💡 Consejo: ¿Estos mínimos te parecen demasiado elevados? Para invertir con Indexa Capital o Finizens puedes abrirte la cuenta sin llegar al mínimo e ir ingresando poco a poco lo que vayas ahorrando. Una vez llegues al límite se invertirá tu dinero de forma automática.

⭐️ Promoción actual

Tanto Indexa Capital como Finizens te permiten invertir hasta 10.000€ y 12.000€ sin comisiones de gestión durante el primer año respectivamente. Es decir, que si inviertes esa cantidad no te cobrarán su comisión de gestión (sí los costes de custodia y de los activos de inversión).

Para acceder a la promoción deberás utilizar los enlaces que encontrarás en esta página:


🔐 Garantías y seguridad

En términos de garantías y seguridad, no existen diferencias al comparar Indexa Capital con Finizens. Ambos robo advisors están autorizados y regulados por la CNMV (Comisión Nacional de Mercado de Valores) para poder operar.

En este sentido no debes tener miedo. Estos asesores automatizados no son cualquier empresa ni tampoco chiringuitos financieros; están muy regulados y en el hipotético caso de que quebrasen, tu dinero seguiría estando a salvo.

No obstante, es importante remarcar que esta garantía y seguridad no significa que garantizan que vas a obtener rentabilidad por tus inversiones. Como todos los productos de inversión, estos no están exentos de riesgo (y por eso se configura una cartera de acuerdo a tu perfil).


MIs OPINIoNes SOBRE INDEXA CAPITAL Y FINIZENS

A continuación puedes leer algunos comentarios adicionales y mi opinión personal sobre los roboadvisors Indexa Capital y Finizens.

Opinión de Indexa Capital

En general mi opinión sobre Indexa Capital es positiva. Ya llevo un tiempo invirtiendo en este roboadvisor y su plan de pensiones y la verdad es que no tengo ninguna queja al respecto. La rentabilidad hasta ahora ha sido muy buena respecto su benchmark (que es su índice comparativo) y la transparencia que tienen conmigo me da mucha confianza.

Además, un aspecto que me gusta especialmente es su estrategia de negocio. Ellos quieren conseguir más clientes para ser más rentables y poder bajar aún más las comisiones, de modo que quieren seguir un ciclo cerrado tal que así: Menos comisiones  → Más rentabilidad → Más volumen (clientes) y vuelta a empezar.

Dicho de otra manera, Indexa es una empresa que funciona a través de los costes (bajos) de sus productos de inversión. Cuantos más clientes tengan, más rentable será el negocio. Esto podría mantenerse así indefinidamente aunque ellos prefieren bajar las comisiones a medida que tengan margen para hacerlo, de modo que podrán ofrecer una mayor rentabilidad a sus clientes garantizando al mismo tiempo su propia sostenibilidad.

Opinión de Finizens

Por otra parte, mi opinión sobre Finizens también es buena. Desde el principio han facilitado a los pequeños inversores la posibilidad de invertir de forma pasiva y diversificada desde solo 50€ con su Plan de Ahorro (Unit Linked), aunque considero que su Plan de Inversión es un producto mucho más interesante por el hecho de utilizar fondos de inversión traspasables fiscalmente.

Finizens también se trata de una empresa muy seria que está concienciada con la importancia de los costes en la inversión a largo plazo, puesto que los han ido bajando desde su lanzamiento. Esto es algo que valoro muy positivamente.

En general, el Plan de Inversión de Finizens me parece también una buena opción y lo he recomendado en varias ocasiones.


En su momento invertí con ambos asesores automatizados porqué considero que son muy interesantes, así que aproveché para analizarlos en profundidad en el blog.

Por otra parte, comentarte que también tengo el Plan de Pensiones de Indexa porqué es el que tiene las comisiones más bajas de todo el mercado y cuenta con una cartera muy diversificada. Si quieres saber porque incluyo un Plan de Pensiones en mi estrategia puedes leer este artículo.

CONCLUSIONES finales

Como hemos visto en el análisis completo de Finizens y Indexa Capital, estos robo advisors presentan muchas similitudes, por lo que para decidir entre uno u otro tendrás que fijarte en los pequeños detalles que los diferencian.

A continuación te resumo sus principales similitudes y diferencias:

Principales similitudes

  • Filosofía de inversión: Ambos invierten a través de vehículos de inversión que replican un índice bursátil, es decir, basan su estrategia en la gestión pasiva (para mí, el mejor método de inversión).
  • Bajas comisiones: Si comparamos las comisiones que cobran estos productos respecto a los fondos de gestión activa, vemos que los robo advisors cuentan con una comisión considerablemente más baja, siendo la de Finizens dos centésimas menor. Ten en cuenta que si invirtieses por tu cuenta podrías conseguir comisiones aún más bajas, aunque conllevaría más dedicación.
  • Carteras diversificadas según tu perfil de riesgo: Antes de invertir necesitarás realizar un test que te permitirá determinar tu perfil y, en base al resultado, te ofrecerán una cartera adaptada a tu tolerancia al riesgo.
  • Interfaz sencilla: Ambos gestores automatizados ofrecen plataformas transparentes donde puedes consultar fácilmente la evolución de tus inversiones y hacer modificaciones si lo crees necesario.
  • Seguridad: Tanto Indexa Capital como Finizens están autorizados y supervisados por la CNMV. Son compañías fiables.

Principales diferencias

  • Mínimo para empezar a invertir: En Indexa podrás empezar a invertir desde 1.000€ y en Finizens con 10.000€.
  • Estrategia de inversión: La única diferencia aquí radica en que en Finizens sobrepondera la inversión en empresas de inmuebles o REITs con el objetivo de disminuir la volatilidad y cubrir frente la inflación.
  • Diversidad de fondos de inversión: En Indexa Capital ofrecen 3 tipos de carteras en base a la cuantía invertida; cuanta más inversión, más diversificación. La cartera de menor inversión ya esta suficientemente diversificada aunque las de mayor cantidad lo están un poco más. Finizens por su parte ofrece la máxima diversificación a partir del mínimo de 10.000€.
  • Optimización fiscal: Recientemente Indexa ha lanzado un servicio de optimización fiscal para el momento de retirar el capital. De esta manera, ellos retirarán unos fondos u otros en función de las ganancias que hayan obtenido, su impacto fiscal y tus preferencias.
  • Alta digital: En Finizens permiten hacer el alta de forma 100% online ya que utilizan la identificación a través de una videollamada de dos minutos. Por otra parte, con Indexa deberás firmar un contrato que te vendrán a recoger de forma gratuita donde tú elijas.

Y si tienes alguna pregunta adicional en relación con la comparativa Finizens vs Indexa Capital o quieres dejar tus opiniones al respecto, por favor no dudes en escribir en los comentarios.


Nota: Algunos de los enlaces mostrados en este artículo son links de afiliados, es decir, si contratas el producto a través de mi enlace, te aplicarán una promoción a ti y a mí me darán un incentivo que permitirá mantener este blog y seguir haciendo artículos como el que acabas de leer (a parte de hacerme muy feliz 🙂) ¡Es una manera estupenda de dar soporte a este blog! La existencia de estos incentivos no influencian mis opiniones ni recomendaciones respecto a estos productos.

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72 comentarios en “Indexa Capital vs Finizens: Mis Opiniones, Comparativa y Experiencia”

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Nota: Leo todos los comentarios y procuro contestarlos, aunque es posible que tarde en hacerlo. 🙂
  1. Hola,
    Interesante. Estaba dudando entre estos dos servicios. Tu articulo me ha dejado un par de dudas:
    – En cualquiera de los dos puedo invertir en fondos pasivos a mi antojo sin tener que elegir una cartera? O necesariamente tengo que elegir una cartera?
    – Si elijo una cartera, puedo personalizar los porcentajes a mi antojo?
    – Por ultimo. Al estar invirtiendo en fondos extranjeros, o eso entiendo. Si invertimos mas de 50.000 Euros, estamos obligados a presentar el modelo 720 a hacienda? De ser así, Indexa o Finizens te ofrecen un borrador del modelo 720 para presentarlo a hacienda?

    Muchas gracias por adelantado
    Sam

    Responder
    • Hola Sam,

      Te respondo:

      – Incorrecto. Siempre tienes que tener una cartera predefinida. Si prefieres creartela tú entonces te conviene más invertirlo a través de un banco (ver artículo fondos indexados)
      – Tampoco. Los porcentajes vienen definidos por cada cartera.
      – Los bancos depositarios están en España por lo que no aplica el modelo 720 (una gran ventaja, en mi opinión).

      Espero haber aclarado tus dudas!

      Saludos,

      Guillem

      Responder
  2. Hola!

    Antes de nada advertir que soy una novata en todo esto y me estoy apoyando en tus publicaciones para poco a poco tener una mejor idea de todo lo que es este circulo. Agradecerte y felicitarte de antemano por todo lo que haces! Pues es un mundillo que no se conoce mucho si vienes de familias mas humildes…

    Te comento un poco… tengo 34 años, trabajo estable con un salario que me permite pagar mi hipoteca y los gastos corrientes y poder acabar todos los meses con al menos 500€ para poder ahorrarlos. Siempre he sido un poco hormiguita y esto me ha permitido que el año pasado pudiera desembolsar todos los gastos que supuso comprar mi casa y reformarla… aunque eso supuso quedarme sin ahorros.

    Ahora mi intencion es recuperar mi colchon de ahorros y cuando tenga lo suficiente que me haga sentir segura, aprender a invertir el resto en algun Fondo de Inversion.

    Mi duda surge en que el año pasado, coincidiendo con el momento en que me tocó buscar hipoteca, me abrieron un plan de pensiones ING 2050 aunque finalmente la hipoteca no la hice con ellos (en aquellos momentos vas tan saturada que no piesas bien, pero al menos no esta vinculado a la hipoteca quiero decir.)

    Ahora, leyendote e informandome con todo lo que tienes en este blog… veo que no debería invertir mucho en el plan de pensiones sobretodo si quiero recuperar liquidez, y también pensar que quizas es mejor un fondo de inversion.

    Aunque tengo un trabajo estable… no se si de aqui a un par de años me tocara irme a vivir unos años fuera de España por el trabajo de mi pareja sin saber si despues volveremos a España o no. Eso me hace que, con mas razón, le quite mas importancia al plan de pensiones (ya que no me lo podría desgravar si no vivo en España, no?), pero mi duda es si con un Fondo de Inversion con Indexa pasa lo mismo, necesito residir en España para poder tenerlo?

    Como ves… soy muy novata… me gustaría aprender mas sobre estas cosas, como lo podría hacer?

    Muuuchas gracias por todo!

    Responder
    • Hola Maria, me ha gustado mucho tu historia :)

      En tu caso, si has pagado tu casa con tus ahorros (¡felicidades!) y ahora mismo tienes que reconstruir tu colchón, creo que lo mejor sería:

      1. Créate un fondo de emergencia para tener el dinero a mano si lo necesitas. Suelen recomendar 3-6 meses de gastos. Si prevés un gasto elevado en el corto plazo, también lo acumularía aquí. Este dinero lo dejaría en una cuenta sin invertir (puedes mirar una cuenta remunerada si te permite tener el dinero disponible).

      2. A partir de ahí, puedes invertir lo que vayas acumulando. En este punto optaría por fondos de inversión (indexados) ya que los planes de pensiones son mucho menos líquidos y, como comentas, si más adelante trabajas fuera de España dejarías de poder desgravarte por las aportaciones. En el caso de Indexa, permiten abrir una cuenta de fondos desde cualquier país de la Unión Europea (excepto Chipre, Gibraltar y Malta), en Suiza o en el Reino Unido.

      Un apunte, si crees que vas a tener un gasto elevado en el corto-medio plazo por el hecho de moverte de país, piensa de doéde saldrá ese capital. Es decir, si ese dinero lo retirarías del fondo de emergencia perfecto, pero si es de las inversiones entonces condicionará el riesgo que podrás asumir con tu plan, que en este caso sería más bajo. Cuando hagas el test, puedes indicar cuándo prevés que necesitaras el capital para que se ajuste lo mejor posible a tu situación. Espero haberme explicado.

      Un saludo!

      Guillem

      Responder
    • Hola Iñaki,

      Ninguno de los dos espera demasiado en hacerlo ni rebalancea constantemente, lo que generaría ineficiencias. Por lo tanto, en mi opinión no es un factor muy relevante que los diferencie. Al final ambos permiten mantener la cartera en su composición inicial, que es lo importante.

      Un saludo!

      Responder
    • Hola Vicente, hasta donde yo sé Indexa no está disponible en Mexico, aunque quizá existan otros roboadvisor interesantes en tu país.

      Un saludo!

      Responder
  3. Hola Guillem,

    Primero de todo, enhorabuena por tu blog. El contenido es de alta calidad y de gran ayuda para aquellos que nos estamos iniciando en el mundo de la inversión!

    Quería pedirte consejo ara que he decidido dar este primer paso como inversor. Actualmente tengo 27 años, un trabajo muy estable y por ello creo que me gustaría apostar por una cartera con algo más de volatilidad, buscando así algo más de rentabilidad también.

    Tal como explicas en tu entrada, mi idea es la de invertir en fondos indexados, siguiendo una estrategia de gestión pasiva; y una de las gestoras que me estoy planteando es precisamente Indexa Capital.
    También he leído sobre la gestora Fintup, la cual combina gestión pasiva en fondos indexados con algo de renta variable value, aunque con algo más de comisiones. ¿Tienes alguna referencia de ella?

    Mi duda que quería plantearte era si crees que a largo plazo compensa pagar más comisiones buscando este extra de rentabilidad con la inversión en value, o si crees que vale más la pena apostar por la gestión pasiva pura en fondos indexados.

    Muchas gracias de antemano.

    ¡Un abrazo!

    Responder
    • Hola Dani,

      La estructura de comisiones de Fintup no termina de convencerme, ya que cobrar un 2% por cada aportación no me parece lo más óptimo. A largo plazo las comisiones son lo que suelen marcar la diferencia.

      Por otra parte, personalmente no invierto en inversión value por lo que no puedo recomendarla. De todos modos, si crees de verdad que ambas opciones pueden ser interesante para ti puedes utilizar las dos y acabar decidiendo por una de ellas más adelante!

      Un saludo

      Responder
  4. Hola,muy interesante la información, quisiera hacerte una consulta :estoy pensando actualmente abrir una cartera con Indexa y mi duda es si sera buen momento para ello,visto como están los mercados.
    También cual de los dos robovaisor es mejor para traspasar un plan de pensiones. Gracias y un afectuoso saludo.

    Responder
    • Hola Almudena,

      Nadie sabe si es el momento óptimo para empezar a invertir en términos de mercado, pero lo que es seguro es que la inflación va avanzando y el coste de oportunidad también es un riesgo a tener en cuenta. Hace años que se habla de una crisis inminente y los que aún la están esperando para empezar a invertir han dejado de ganar mucho.

      De todas formas, si este tema te quita el sueño significa que tu cartera debería ser bastante prudente.

      En cuanto al PP, en este artículo comento un poco más sus diferencias:

      https://lahormigacapitalista.com/plan-pensiones-indexado/

      Un saludo!

      Responder
  5. hola, buen blog, gracias por la información
    me ha parecido entender que también funcionan como plan de pensiones, mi pregunta es, ¿es posible traspasar dinero de un plan de pensiones convencional a alguno de estos fondos sin incurrir en penalizaciones fiscales?

    gracias

    Responder
  6. Gracias por el artículo y aclaración en comentarios, sirven de mucha ayuda.
    Aunque intento leer e ir aprendiendo estoy muy fuera de juego en el detalle de que es mejor a la hora de tomar decisiones de un producto a otro.
    Tengo un Plan de Pensiones Protegido Renta con Bankia que ya no acepta más aportaciones porque ya se ha cubierto el importe máximo comprometido (hasta 2032 no lo rescataría), y me han dicho que para ir aportando anualmente tendría que abrir otro.
    Según tu opinión, que sería más interesante ¿pasarlo a un Plan de Pensiones de Indexa Capital o no merece la pena por riesgo? (capital invertido no sé si está garantizado con los planes de pensiones de Indexa) y /o ¿mejor abrir uno nuevo y dejar el Plan de Pensiones de Bankia donde esta?
    Gracias por la ayuda,

    Responder
    • Hola Ana,

      La verdad es que dependerá mucho de tu situación y tolerancia al riesgo.

      Sin entrar en los detalles del PP de Bankia y comparándolo con el de Indexa, me parece que se trata de dos productos de inversión totalmente diferentes.

      El de Indexa no está garantizado, por lo que el dinero invertido experimentará volatilidad a lo largo del tiempo. Hay carteras de menor y mayor riesgo, pero ninguna está garantizada. Lo que por una parte podría ser una desventaja (no te «aseguran» una rentabilidad), en mi opinión es una ventaja, ya que a largo plazo se espera que su rentabilidad sea muy superior a lo que te de el banco.

      Por lo tanto, la decisión sería si empezar en un plan de pensiones que no esté garantizado pero a largo plazo pueda dar mayores retornos o contratar un nuevo plan garantizado que te ofrezca una rentabilidad anual de X%, que seguramente estará por debajo de la inflación. No puedo decir cuál es mejor opción en tu caso, pero visto lo que ofrece la banca personalmente me decanto por un producto de inversión con bajas comisiones y que pueda ofrecer una buena rentabilidad en el largo plazo.

      Espero que te sirva de ayuda!

      Un saludo,

      Guillem

      Responder
  7. Hola hormiga y muchas gracias por el blog, me encanta!

    Tengo una duda con los fondos que me propone Indexa Capital ya que no sé si son de acumulación de dividendos o no.

    La verdad es que prefería que sí que lo fueran para incrementar el valor de la inversión asi como para evitar su impacto fiscal.

    Cómo lo puedo saber?

    Los que propone son los siguientes:

    – 31% Acciones Estados Unidos, Vanguard US 500 Stk Idx Eur -Ins (ISIN nº IE0032126645)
    – 23% Bonos Europeos ligados a la Inflación, Vanguard Euroz Inf Lk Bnd Idx -Ins (ISIN nº IE00B04GQR24)
    – 15% Acciones Europa, Pictet Europe Idx -I (ISIN nº LU0188800162)
    – 11% Bonos Gobiernos Europeos, Vanguard Eur Gv Bnd Idx -Ins (ISIN nº IE0007472990)
    – 9% Acciones Economías Emergentes, Vanguard Emrg Mk Stk Idx Eur -Ins (ISIN nº IE0031786696)
    – 6% Acciones Japón, Vanguard Japan Stk Idx Eur -Ins (ISIN nº IE0007286036)
    – 5% Bonos Empresas Europeas, Vanguard Euro Inv Gr Bnd Idx Eur -Ins (ISIN nº IE00B04FFJ44)

    Muchas gracias!

    Responder
    • Hola Antonio,

      Todos los fondos que utiliza Indexa son de acumulación, lo deberías poder ver en la información facilitada de cada uno de los fondos. Como bien dices, para la mayoría de casos es más recomendable que los fondos sean de acumulación.

      Un saludo!

      Responder
  8. Hola, buenos dias
    Tendria sentido invertir en las 2 plataformas simultaneamente? Entiendo que el portfolio es muy parecido por lo que se solaparian? No hay una veradera diversificacion, correcto?

    Otro fondo indexado que recomendarias si ya estoy invertido en Indexa 75%-25% (RV-RF)?

    Gracias,
    G

    Responder
    • Hola Gonzalo,

      Invertir en ambas plataformas casi no te daría más diversificación, sería más para ver qué distribución de activos presenta unos mejores resultados. Como detallo en el artículo, la principal diferencia es que Finizens incluye REITs.

      Si ya estás invirtiendo en Indexa, la parte de inversión en bolsa la tienes muy bien cubierta. En caso de que quieras incluir inmuebles podrías utilizar también Finizens o contratar un fondo indexado REIT como los que tiene Amundi en BNP o R4, aunque esto son preferencias personales de cada uno.

      Un saludo!

      Responder
  9. Felicidades por el blog! Me ha gustado mucho el artículo y ya me he suscrito :)

    Esto de los robo advisors viene a ser como lo que hace la gente de Banco Mediolanum, pero de manera automatizada? Conoces banco mediolanum? que opinión te Merecen?

    Saludos
    Gracias!

    Responder
    • Hola Edgar,

      Mediolanum tiene un model más similar a la banca tradicional con comisiones altas. Los roboasvisor te van a ofrecer un coste menor por tu inversión.

      Saludos!

      Responder
  10. Ustedes dicen que baten a la mayoría de fondos o planes de pensiones del mercado y es verdad. Pero ustedes también cobran comisiones (aunque cierto que menos que otros). Esto hace que también sea fácil batirles a ustedes (basta por ejemplo con adquirir un fondo indexado como el Amundi MSCI World). La diferencia de una persona A que invierta en el plan de pensiones de Indexa y otra persona B que adquiera el fondo de Amundi mencionado es que la persona B obtendrá +1.08% más de rentabilidad anual que A (este resultado lo obtengo de analizar las rentabilidades que han dado ambos activos durante los últimos 26 meses). De forma que el individuo B les podría parafrasear diciéndoles: «esperamos obtener un +1.08% de rentabilidad adicional anual en nuestras carteras frente a Indexa capital».

    Conclusión: es muy fácil batirla Indexa Capital, cualquiera puede hacerlo, basta con comprar un fondo Índice, hacer aportaciones periódicas y dejar que pase el tiempo»

    Responder
    • Hola Hector,

      Solo matizar que yo no soy de Indexa ni de Finizens, solo soy cliente y analizo/recomiendo sus servicios :)

      Es cierto que los clientes pagan un plus por el asesoramiento automatizado, pero sigue siendo una comisión mucho menor a la mayoría de productos financieros que se ofrecen en España. Hablo de ello porque considero que es una excelente opción para aquellas personas que no quieran o no sepan crear y gestionar una cartera indexada. Lo recomiendo a menudo a amigos y familiares que no quieren destinar el tiempo necesario a aprender sobre fondos indexados.

      En cuanto a tu comparativa, me parece muy buena idea el comparar rentabilidades entre cartera automatizadas y carteras de roboadvisors, lo único que no se si es del todo justo comparar una cartera más diversificada con varios fondos de inversión únicamente con un fondo de MSCI World. En este caso, la rentabilidad superior no creo que venga de las comisiones sino porque los activos que compone este indice lo han hecho mejor que los que no lo componen y sí que están presentes en las carteras de Indexa o de Finizens. Podría pasar al revés y seguiría sin poder comprarse. Además, ten en cuenta que si quieres beneficiarte de las ventajas fiscales de los Planes de Pensiones la opción con comisiones más bajas es con ellos.

      En cualquier caso, si los roboadvisors no te convencen tienes la suerte de poder crearte una cartera a tu gusto tal y como también hago yo y te cuento en el artículo anterior a este.

      Saludos!

      Responder
  11. Buenos días,
    Gracias por el artículo y todas las aclaraciones en comentarios, soy totalmente ignorante en este tema y estoy pensando en invertir el mínimo en Indexa e ir aportando mes a mes pequeñas cantidades a modo de ahorro. Me surgen dudas respecto a la comisión que cobra Indexa, cuándo?, cuánto?, sobre lo generado?, sobre lo invertido?, un ejemplo práctico me iría genial, y también el tema fiscal, si yo quiero recuperar lo invertido y el beneficio generado, de qué carga fiscal estamos hablando?, respecto a los bancos, en mi caso Ibercaja, cobrará una comisión al efectuar la trasferencia mensual al fondo de inversión??, hay alguna forma de evitarlo que nos facilite Indexa??
    Gracias!!

    Responder
    • Hola Monse,

      Las comisiones de los fondos se cobran diariamente y nosotros no las vemos ya que se descuentan del valor liquidativo. Las comisiones de gestión que cobra Indexa y las de custodia que cobra Inversis se cobran trimestralmente. Las comisiones siempre son sobre el capital gestionado, o sea todo lo que tengas en esa cuenta.

      La carga fiscal es de acuerdo al impuesto sobre rendimientos de capital. Indexa va a retenerte por defecto un 19% que es el mínimo y luego en la declaración de la renta se va a recalcular el total que debes pagar en función de los rendimientos que has generado durante el año (máx. 23% en el momento de responder a este comentario).

      Lo de tu banco no lo sabría decir, la mayoría no cobra para hacer transferencias pero mejor preguntarlo directamente para saberlo. Si te cobran te animaría a cambiar de banco.

      Ahora no puedo explayare más porque tengo que coger un avión, si tienes alguna duda adicional responde a este comentario y lo vemos :)

      Saludos!

      Responder
  12. Hola!
    Muchas gracias por el artículo, muy interesante. Yo tengo contratado el Plan de Ahorro de Finizens y dentro de poco me mudaré a otro país dentro de la Unión Europea. Sabes si puede suponer esto un problema con este plan o con los Planes de Inversión de Indexa y de Finizens?

    Tras leer tus artículos, no sé si me merece más la pena pasarme al Plan de Inversión de Indexa ya que el mínimo para invertir es bastante bajo. Antes sólo conocía Finizens y aún no contaba con el mínimo de 10.000€. Al mudarme a otro país, no sé cómo haría para la firma de documentos. Con Finizens fue muy fácil al ser totalmente online.

    Muchas gracias y un saludo!

    Responder
    • Hola Teresa,

      En las carteras de fondos de inversión de Indexa Capital puede invertir cualquier persona que resida en La Unión Europea (excepto Chipre, Gibraltar y Malta), el Reino Unido o Suiza, por lo que en principio no deberías tener ningún problema. El Plan de Inversión de Finizens en cambio es solo para residentes en España. Es un punto importante a considerar que añadiré al análisis.

      Por otra parte, el proceso de alta de Indexa no es totalmente digital, pero suele ser bastante ágil.

      Saludos!

      Responder
      • Hola hormiga.
        Gracias por el artículo, muy interesante.

        ¿qué opciones de inversión indexada tengo siendo residente fiscal en Ghana? Soy español, pero por motivos de trabajo, resido en Ghana. Aquí no han llegado los RA, así que me temo que no podré invertir en ningún RA del tipo Indexa o Finizens. ¿Sabes si eso es así?

        Gracias.

        Responder
        • Hola Íñigo,

          Creo que si tienes la residencial fiscal ahí no te van a dejar invertir en un roboadvisors español, aunque lo mejor es que se lo preguntes directamente a ellos. Sino, mira de buscar alguno internacional que sea más flexible con estos temas, quizá alguno en UK por ejemplo?

          Siento no poder ser de más ayuda!

          Responder
  13. Hola

    Muchas gracias por la información tan bien detallada y estructurada. Además de amena de leer.

    Tenia claro contratar un fondo de inversión con Indexa Capital hasta que lo comparé con el fondo de pensión, también de ellos. Según su simulación, a 10-20 años da mejor rendimiento medio el fondo de pensión.

    Mi pregunta es, la única diferencia entre los dos, es que con el de pensión no puedo retirar dinero hasta pasados 10 años o en circunstancias concretas (jubilación, etc.)?

    Estoy por debajo de los 30 años y no tengo intención de sacar dinero. Si la única, vamos a llamarla ventaja, del fondo de inversión respecto al de pensiones es poder sacar dinero durante el periodo de inversión, en mi opinión no veo las diferencias. Es más uno da peor rendimiento según las simulaciones de su web.

    Muchas gracias.
    John

    Responder
    • Hola John,

      Las carteras de fondos de indexa capital y sus planes de pensiones no son iguales. Los fondos utilizan fondos de inversión indexados mientras que los Planes de Pensiones usan ETFs. Además, el mismo nivel de cartera tiene un riesgo mayor en Planes de Pensiones puesto que el horizonte temporal es de mínimo 10 años y por tanto se puede asumir más volatilidad. Por ejemplo, la cartera 10 de fondos tiene aprox. 80% RV mientras que en Planes de Pensiones es un 100% de RV, de ahí la diferencia principal.

      En cuanto a tu pregunta, a parte de la liquidez, la otra gran diferencia es su fiscalidad. En este artículo tienes más información sobre el tema y el motivo de porque los utilizo:

      Planes de Pensiones Indexados

      En tu caso, no invertiría todo mi dinero en un Plan de Pensiones. Creo que es un vehículo de inversión fantástico, pero combinado con fondos de inversión que ofrezcan liquidez, ya que quizá ahora no necesitas el dinero pero dentro de 5 años quizá sí. Al menos la mitad de mi capital la pondría en activos líquidos, a no ser que llegues a tener tal suma de capital que con un porcentaje pequeño en activos líquidos sea suficiente.

      Saludos!

      Responder
  14. Hola hormiga:
    Hace poco invertí en Finizens el minimo para entrar. He visto todas las bondades que tiene en el largo plazo pero ahora ya tengo un -2,78%, supongo que será cuestión de esperar.
    Ahora que todo está tan turbulento y apostando porque el año 19 será incluso peor, quería preguntarte si es mejor invertir ahora o incrementar la inversión según vaya bajando la economía. Me refiero si es momento para invertir todo de golpe o cuando ves que baja la economia y tu tienes liquidez, ponerlo a trabajar en ese momento.
    Por otro lado, preguntarte algo muy básico, aparte de los dividendos que generan las empresas de los fondos, como «ganan» dinero los fondos con el interés compuesto? ¿hay otra manera que ganen?.
    Y por último, preguntarte si tienes un importante pico de liquidez, lo invertirias ahora o esperarias a que el mercado bajara?

    Responder
    • Hola geibol,

      Exactamente, es una inversión a largo plazo y quizá has empezar a invertir en un momento bajista pero, en realidad, esto puede ser algo muy positivo si inviertes de forma recurrente a largo plazo ya que estarás comprando «barato» todo este tiempo, y estas participaciones se podrán revalorizar más con el paso del tiempo.

      En mi caso, soy partidario de invertir la misma cantidad mes a mes. En algún momento he invertido cuando ha bajado más el mercado pero solo si tengo liquidez extra y, aún así, puede que la jugada salga mal. Por ejemplo:

      Imagínate que tienes 1.000€ extra que quieres invertir. Tienes la posibilidad de invertirlo en varios meses junto con las inversiones que haces de forma recurrente o invertirlo cuando el mercado baje. El problema de la segunda opción es que nunca sabes si seguirá bajando más. Si hoy el mercado baja mucho y decides invertir ese dinero y dentro de un mes sigue bajando, quizá si hubieras invertido mes a mes el capital conseguirías comprar a un precio medio inferior. Por otra parte, si tienes un dinero no invertido a la espera el periodo bajista y este nunca llega, estarás «perdiendo» dinero (coste de oportunidad) al no tenerlo invertido.

      En cualquier caso, si ya tienes programada una inversión recurrente y tienes un capital que no sea muy significativo que quieres utilizar para «jugar» (invertir en momentos bajistas) tampoco me parecería una muy mala opción, pero teniendo en cuenta todo lo que te he comentado. Como digo, para mí lo más fácil y seguramente lo más eficiente es invertir siempre la misma cantidad con independencia de lo que haga el mercado (Dollar Cost Average).

      En cuanto al tema del interés compuesto. El incremento en el valor de las participaciones del fondo y, por lo tanto, de la rentabilidad, proviene de dos sitios:
      – Dividendos reinvertidos si es un fondo de acumulación.
      – Aumento del precio de los activos en los que invierte, tanto acciones como bonos (si las acciones suben, también lo hará tu fondo).

      Por último, el tema de tener un pico de liquidez, estadísticamente si lo inviertes todo de golpe podrás obtener una mayor rentabilidad que si lo guardas y lo vas invirtiendo poco a poco. Esto es así porque la bolsa en general ha tenido a crecer y, por lo tanto, te interesa tener el máximo invertido para aprovecharte de eso. No obstante, y esto es importante, hay un factor psicológico que no podemos obviar. Si lo inviertes todo y casualmente las bolsas están en sus máximos y hay una gran bajada, cómo te sentirías? llego a mi parada de tren… hehe si tienes más dudas me dices :)

      Saludos,

      Guillem

      Responder
  15. Buenas,

    Soy espanol, cobro en cuenta espanola pero resido fiscalmente en Angola desde 2011 donde estoy expatriado. Prefiero la gestión pasiva y quiero invertir en fondos indexados pero estos robo advisors (Indexa y Finizens) no trabajan con residentes de fuera de la UE. Cuál sería la alternativa para mí?

    Un saludo

    Responder
    • Hola Juan, has preguntado a la gente de InbestMe? Al usar un broker internacional quizá permitan hacer este tipo de operaciones. Sino quizá puedes mirar roboadvisors internacionales como ETFmatic.

      Suerte con la búsqueda!

      Responder
  16. Muy buenas,

    Tengo una duda.

    Abrí una cuenta de ahorro en Finizens en marzo de 2018 donde realizo aportaciones cada vez que puedo,son aportaciones pequeñas, entre 50 y 200 euros todos los meses. Entiendo la estrategia de ir invirtiendo a lo largo del tiempo, pero quisiera saber cuando es mejor aportar, si se dispone de un dinero extra que quieras destinar a este fin. ¿Cuando el fondo esta en negativo o cuando tiene un rendimiento positivo? ¿a lo mejor es indiferente no lo se?

    Es que no entiendo bien como funcionan los fondos, no comprendo como se hace la relación entre mis aportaciones y las operación de de compra (acciones, bonos…etc) que hace el fondo.

    Gracias por tu tiempo y enhorabuena por el blog.

    Un saludo a la comunidad

    Responder
    • Hola Roberto,

      Eso de intentar saber cuándo es el mejor momento para aportar (lo que llaman market timing) no es algo que suela funcionar tal y como demuestran múltiples estudios. Lo mejor, en mi opinión, es ir invirtiendo todos los meses independientemente de como esté el mercado. De esta manera, a largo plazo acabarías invirtiendo a un precio promedio (a esto le llaman Dollar Cost Averaging). En caso específico de tener un dinero extra para invertir, entonces te recomendaría que lo repartieses a lo largo de varios meses (más tiempo cuanto mayor sea la cantidad) para evitar invertirlo todo en un «mal momento».

      En cuanto a la pregunta de cómo funcionan los fondos, cuando tu aportas capital a un fondo, el fondo compra las acciones de las empresas que lo componen. Al ser un fondo indexado esto debería ser bastante automático ya que se guarda poco dinero sin invertir (liquidez), aunque ten en cuenta que todo el proceso tarda varios días en completarse. De todas formas te invito a investigar un poco más el funcionamiento de los fondos para entender realmente a dónde va tu dinero.

      Saludos,

      Guillem

      Responder
  17. Hola hormiga,

    Muy interesante la comparativa. Por mi parte me he decantado por abrirme un plan de inversión en Indexa Capital, aunque no descarto en un futuro traspasar los fondos y comenzar a gestionarlos por mi cuenta.
    Según leo al principio del artículo éste es una actualización de uno anterior en el que comparabas el plan de ahorro que ofrece Finizens, ¿esa comparativa se ha perdido o la puedo encontrar en la web?
    Me interesaría conocer cómo funciona y tu opinión sobre él. He visto en su web que incluye el oro como activo algo que puede venir muy bien para combatir la inflación, como propone Harry Browne en su cartera permanente.
    ¿Crees que el plan de ahorro podría estar incluso más enfocado al largo plazo que un plan de inversiones? Algo así como un plan de pensiones pero con mayor liquidez. O por el contrario, que podría ser un instrumento con baja volatilidad para sacar algo de rentabilidad a unos ahorros que prevés utilizar en el digamos medio plazo.
    Gracias,
    Saludos.

    Responder
    • Hola Carlos,

      En un primer momento hice la comparativa con el Plan de Ahorro de Finizens porque era el producto que ofrecían, luego lanzaron su Plan de Inversión con fondos traspasables que me pareció más interesante y actualicé el artículo. De todos modos, intentaré resolver tus dudas :)

      El único problema que le veo a ese Plan es que no cuenta con las ventajas fiscales de los fondos de inversión, ya que se trata de un seguro de vida-ahorro (Unit Linked). Lo más parecido que podrás encontrar es su Plan de Pensiones que también incluyen oro el las carteras (hasta un 6% para la cartera 5), aunque, como bien dices, tiene el problema de la liquidez.

      A mí la cartera permanente me parece interesante, aunque lo veo como una aproximación más conservadora que una Boglehead tipo. La verdad es que no he profundizado tanto en la cartera permanente pero, en mi opinión, creo que podría presentar mejores resultados a medio plazo siempre y cuando haya una situación económica desfavorable donde la Boglehead no se comporte tan bien. De todos modos, y si es posible, lo mejor es tener en mente una inversión a largo plazo.

      Aquí ten en cuenta que la aproximación de Finizens queda lejos de una cartera permanente, ya que como mucho tendrás un 6% en oro (cuando la cartera permanente tiene un 25%), por lo que se podría considerar como un punto intermedio.

      No sé si te he contestado a tus preguntas, pero en resumen creo que es mejor tener un plan traspasable si crees que en un futuro podrías querer crear tu propia cartera. Por otra parte, si quieres incluir oro en la cartera de forma «automatizada» yo me decantaría antes con el Plan de Pensiones de Finizens que, aunque no es trapasable a fondos de inversión (sí a otros planes de pensiones), tiene ventajas fiscales que quizá te puedan interesar. No me mojo tanto con el tema de si el oro es mejor o peor a largo plazo porque no sé que pasará en el futuro, aunque por ahora me quedo con la boglehead. Creo que la cartera permanente tiene mucha lógica pero en mi caso lo veo como una posible estrategia a seguir cuando tenga 65 años y menos margen para inversiones a largo plazo.

      Y sino otra opción es, simplemente, tener un fondo/ETF de oro a parte de tu cartera actual, ya que lo importante al final será el resultado del global de tus activos. El problema de esta opción es que los rebalanceos serían más complicados.

      Espero haberte ayudado.

      Saludos!

      Responder
    • Hola Alejandro,

      Desafortunadamente, solo se puede invertir en estos robo advisors si eres residente en algún país de la Unión Europea. No conozco ningún servicio similar en México, pero te ánimo a que investigues un poco a ver si lo encuentras.

      Saludos!

      Responder
  18. compañeros ¿Y qué me cuentan de Bestinver? ¿se puede meter en el mismo grupo de Indexa y Finizens?
    ¿en qué es mejor y peor que estos dos?
    Gracias.

    Responder
    • Hola Miguel Ángel,

      Bestinver no puede entrar en el mismo grupo ya que se trata de un fondo de inversión tradicional. Los roboadvisors se caracterizan por ofrecer una cartera adaptada a cada perfil de cliente y después invertir de forma automatizada entre los diferentes fondos índice que conforman la cartera.

      Uno de los puntos fuertes de Indexa Capital y Finizens es que tienen unas comisiones mucho menores que los fondos de inversión de gestión activa como puede ser Bestinver.

      Espero haber aclarado tu duda.

      Saludos!

      Responder
  19. Qué opinais de CNP Partners Morningstar, sería aun más barato? en la web aparece 0,72%.

    A ver si me podéis ayudar que estoy un poco perdido

    Responder
  20. Hola!

    Muy interesantes tus contenidos y los comentarios en este tema. He aterrizado aquí buscando información de los diferentes «roboadvisors» que hay para invertir a largo plazo y desligarme un poco de su gestión, más bien haciendo aportaciones regulares y con una cantidad de entrada no muy alta, creo que esto casa totalmente con lo que has analizado aquí.
    Un asunto que no atañe probablemente a la mayoría de lectores es el de vivir en el extranjero. Estando en otros países de la UE he visto que no hay limitaciones con Indexa pero que no es posible ser cliente en Finizens. Sobre todo me importa porque como estrategia de inversión a largo plazo, aunque retorne pronto a España si volviera a irme al extranjero tendría que anular mis inversiones en Finizens por el tema del seguro que es intrínseco a su producto según veo. En InbestMe funciona igual? No encontré información.

    Saludos!

    Responder
    • Bueno acabo de verlo, justo no me había dado cuenta que lo tenía delante. Se puede invertir en InbestMe desde cualquier lugar fuera de España también.

      Responder
  21. Hola Hormiga,

    Me ha gustado mucho tu comparación de roboadvisors, creo que aportas información de valor para los futuros inversores. Nosotros también invertimos en indexa y finizens, y la verdad es que estamos muy contentos. La rentabilidad es buena (aunque se tiene que mirar a largo plazo, claro) y las plataformas son muy claras.

    Te contacto también para comentarte que hemos lanzado nuestra web Hola inversión y en ella también tenemos análisis de los gestores automatizados que comparas. Creemos que puede ser de mucha utilidad, así que te dejamos los links:

    https://holainversion.com/comparativa-finizens-vs-indexa-capital/

    Espero que te sirva!

    Un saludo :)

    Responder
  22. En indexa si abro un fondo luego no puedo hacer aportaciones periódicas?? O sea que si lo abro con 5000 tengo que seguir con esa cantidad y no puedo aumentarla?

    Responder
    • Hola David,

      Sí, puedes aumentar la cantidad invertida tanto como quieras, lo que no puedes es programar aportaciones periódicas desde la misma plataforma para tener una domiciliación a tu banco.

      Para invertir más dinero tendrás que hacer una transferencia a tu número de cuenta de Indexa.

      Por lo tanto, si quieres hacer aportaciones periódicas (por ejemplo 200€ al mes) tendrás que programar una transferencia peródica desde tu banco. Solo en el caso en los Planes de Pensiones de Indexa es posible hacerlo desde la web.

      Espero haberte solucionado la duda.

      Un saludo!

      Responder
  23. Yo invierto de forma pasiva por mi cuenta, me ahorro las comisiones.
    Sin embargo, he llegado a estos roboadvisors debido a los planes de pensiones. En mi caso personal, me interesa por la fiscalidad, y lo que busco es indexado y más barato posible. En este caso, son los más baratos que hay en España.
    Lo cierto es que no tengo muy claro por cuál decidirme. Las diferencias debido al contrato tipo seguro ya no existen en ese caso.

    Responder
    • Hola Jose,

      Comparto tu punto de vista. Yo ahora mismo invierto por mi cuenta pero también con los robo advisors comparados en este artículo.

      Además, desde hace poco también he abierto un Plan de Pensiones. En mi caso me he decantado por Indexa Capital principalmente por el tipo de cartera que ofrecen en PP: con un nivel de riesgo 9/10 tengo 90% RV y 10% RF de forma muy diversificada a partir de cualquier cantidad (es una cartera compuesta de ETFs distinta a la de Fondos de inversión indexados).

      No obstante, creo que el Plan de Pensiones que ofrece Finizens también es interesante a nivel de cartera y condiciones, aunque lo más arriesgado que ofrecen es la cartera 5/5 que es igual a la del Plan de Ahorro (mostrada en este artículo).

      Espero que te sirva mi opinión al respecto de Planes de Pensiones. No dudes en contactarme si tienes alguna otra duda.

      Un abrazo!

      Responder
  24. Hola! Primero de todo: felicidades por tu Blog e iniciativa! Te he conocido hace relativamente poco, a razón de escucharte en el podcast de Zetatesters (http://zetatesters.com/2017/10/eb-29-hablamos-de-inversiones-y-de-robo-advisors-la-hormiga-capitalista-y-jordi-mercader/). Bien, tengo la suerte de haber sido de los primeros inversores, tanto en Indexa como en Finizens, en ambos, durante su período de prueba y, realmente, estoy muy contento de ambas plataformas. Tengo la suerte de conocer a parte de sus emprendedores y, por ello y más, me decidí a depositar parte de mis ahorros en sus sistemas. Recomiendo y mucho que otras personas lo puedan hacer, indistinto en que plataforma, si no, más bien, enfocado al uso de ésta nueva tecnología para poder hacer una mejor planificación de sus inversiones para, así, a largo o muy largo plazo, puedan tener ese retorno esperado. Un abrazo por tu fantástica iniciativa y me encantará, algún día, poder conocernos! Saludos!!!

    Responder
    • Hola Joakim,

      Muchísimas gracias por tus comentario!!! :D

      Yo también soy usuario de Indexa Capital y Finizens, y realmente estoy contentísimo con ambos roboadvisors. Como comentas, más que cuál escoger, lo realmente importante es ahorrar y empezar a invertir cuanto antes. Para hacerlo, los robo advisor son un excelente vehículo de inversión, ya que permiten invertir de forma fácil, diversificada y adaptada a las características de cada persona.

      También hay que tener en consideración que, como muy bien dices, son un tipo de inversión a largo plazo. Aunque las rentabilidades que han presentado hasta ahora son muy interesantes, podría pasar que no lo fueran tanto durante algún tiempo. A la larga, y según muestran sus estudios, existe una alta probabilidad (>95%) de que los resultados sean los esperados. No hace falta decir que rentabilidades pasadas no garantizan resultados futuros, pero la estadística está de nuestro lado.

      Un abrazo!!

      PD: Encantado de organizar un encuentro más adelante para debatir todos estos temas tan interesantes! :)

      Responder
  25. Hola Hormiga! En un post anterior comentabas que existen 4 robo advisors en España. ¿Cómo encajan los dos que faltan (Inbestme y Finanbest) en esta comparativa? Ya sé que es una pregunta difícil de responder y no pretendo que lo hagas ahora, pero quizá sería útil tener una comparativa de los 4 :)
    Muchas gracias y felicidades por el blog!!!!

    Responder
    • Hola Lilia,

      Tienes toda la razón, lo ideal sería tener una comparativa de los 4 roboadvisors. Preferí hacerlo de Indexa Capital y Finizens ya que son los únicos que he probado (y que además son los más conocidos); espero hacer una comparación de roboadvisors españoles a lo largo de las próximas semanas.

      Gracias por tus comentarios!!

      Un abrazo ?

      Responder
  26. Felicidades por los artículos!

    Tengo cuenta en Indexa hace 1 año y estoy muy contento sobretodo por la transparencia, todo muy claro y bien explicado.
    En sus contras comentas que «– Coste de 1€ por transferencia desde Indexa a otra cuenta», te refieres al realizar un retiro desde Indexa a la cuenta de mi banco asociada? No había leído este coste la verdad y como aun no he hecho ningún retiro no lo he comprobado.

    Poco a poco me voy metiendo más en el tema inversiones pero no me veo haciendo mi propia cartera de acciones. Lo próximo que estoy mirando es Finanbest o comprar yo mismo algún fondo indice global.

    Saludos,

    Responder
    • Muchas gracias Manuel!!! ?

      Me alegro que estés satisfecho con IndexaCapital, yo que tengo cuentas en ambos roboadvisors y la verdad es que muy bien!!

      El tema que comentas de 1€, es algo que van a aplicar a partir de 2018 (según indica su web) y, como bien dices, te lo cobrarían en el momento de retirar los fondos de la cuenta de Indexa para traspasarlos a tu banco. Para mí no es algo muy relevante puesto que no espero sacar fondos de forma recurrente, aunque preferiría que fuera gratuito…

      Si te animas a invertir con Finanbest ya me dirás qué tal, yo aún no lo he probado.

      Nos vemos por aquí! ?

      Responder
  27. Enhorabuena por el artículo!

    He llegado a tu blog durante los ültimos días y te tengo que felicitar por el gran trabajo que hay detrás.

    Respecto a los robo-advisors, a mí no me acaban de convencer. Prefiero gestionar personalmente mi cartera y tener libertad para definir mi asset allocation. Además de ahorro en comisiones. Sin embargo, sí que los considero un producto recomendable para aquellas personas que no tienen ningún interés en aprender sobre inversión
    . En ese caso, dame un roboadvisor antes que un producto caro y malo vendido por la banca tradicional.

    Un saludo!

    Responder
    • Muchas gracias Alejandro por tu comentario! :)

      Entiendo tu posicionamiento respecto los robo advisor. En mi opinión los robo advisors son un instrumento de inversión perfecto para personas que:

      1) Quieran invertir de forma inteligente (gestión pasiva) sin tener que ser expertos en la materia.
      y/o
      2) No quieran dedicar nada de tiempo en el manejo de sus inversiones.

      Además, y como muy bien dices, los robo advisors mencionados aquí siempre serán MUCHO mejores que cualquier producto que vendan en las oficinas bancarias y que la mayoría de de fondos de inversión de gestión activa.

      Espero verte más por aquí ;)

      Un saludo!

      Responder
    • Hola Ángeles,

      Hasta donde yo sé Indexa Capital sí utiliza cuenta ómnibus y Finizens lo tengo que confirmar (aunque apostaría a que sí).

      Hay que tener en cuenta la mayoría de inversores en nuestro país tiene su dinero en cuentas ómnibus por temas normativos y porqué facilita y abarata la gestión de las inversiones. En cuanto al riesgo, Indexa Capital está adscrita al Fondo de garantía de inversiones (FOGAIN) y Fondo de Garantía de Depositos (FGD), mientras que Caser Seguros (Finizens) está cubierta por el Consorcio de Compensación de Seguros (CCS). Además, ambas están supervisadas y reguladas por la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV).

      Te adjuntos unos fragmentos de sus respectivas páginas por si pudieran interesarte:

      Indexa Capital:
      Si Indexa Capital quebrase: «En el caso improbable de que Indexa cesará en su negocio, tu cuenta permanecería custodiada por Inversis Banco hasta que se trasladará a un nuevo gestor o decidieras liquidar tu cuenta y recibir una transferencia al número de cuenta que nos indiques. Durante este período, tu cuenta no sería gestionada por Inversis.»
      https://indexacapital.com/es/faq#que-pasaria-si-sindexa

      Si Inversis quebrase: «La cuenta de valores que gestiona Indexa en Inversis Banco está a tu nombre y, por tanto, no forma parte del balance de Inversis Banco. Esto significa que las inversiones y fondos siempre seguirán siendo tuyos, independientemente de cualquier situación que afecte al banco depositario.»
      https://indexacapital.com/es/faq#seguridad

      Finizens:
      Si Finizens quebrase: «En el caso de que Finizens cesara su actividad, tus fondos no se verían afectados. Tu dinero seguiría estando bajo la custodia de Caser Seguros, y podrías retirarlo en cualquier momento sin costes adicionales.»
      http://ayuda.finizens.com/plan-de-ahorro/seguridad/si-finizens-cesara-su-actividad-que-ocurriria-con-mi-dinero

      Si Caser Seguros quebrase: «En el caso improbable de que, pese a la fortaleza del sector asegurador, se produjera la hipotética liquidación de Caser, el Consorcio de Compensación de Seguros (CCS) cuenta con un patrimonio reservado de más 10.000 millones de euros (esperado para 2016), es decir entre 6 y 7 veces superior a su equivalente en el segmento bancario.»
      http://ayuda.finizens.com/plan-de-ahorro/seguridad/si-caser-cesara-su-actividad-que-ocurriria-con-mi-dinero

      A mí personalmente, ambos roboadvisors me dan mucha confianza por las empresas con las que están asociados, aunque entiendo muy bien tu inquietud al respecto.

      Espero que mi respuesta resuelva tus dudas.

      Un saludo!

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